Χρηματοδότηση

Ορισμός του βιβλίου Pitch

Ένα βιβλίο προώθησης συνοψίζει πληροφορίες που σχετίζονται με μια προσφορά για παροχή ή απόκτηση χρηματοδότησης. Χρησιμοποιείται ως μέρος έκδοσης κινητών αξιών ή για την πώληση των υπηρεσιών μιας τράπεζας επενδύσεων. Πιο συγκεκριμένα, μπορεί να χρησιμοποιηθεί με έναν από τους ακόλουθους τρόπους:

  • Προσφορά κινητών αξιών . Ένα βιβλίο προώθησης είναι μια γραπτή παρουσίαση, που περιέχει τις λεπτομέρειες μιας συμφωνίας χρηματοδότησης. Παραδείγματα του γενικού θέματος ενός γηπέδου είναι μια αρχική δημόσια προσφορά αποθέματος ή μια δευτερεύουσα προσφορά. Ο σκοπός ενός βιβλίου προώθησης είναι να δείξει τα οφέλη σε έναν πιθανό επενδυτή να επενδύσει κεφάλαια σε μια προτεινόμενη έκδοση κινητών αξιών. Τα τυπικά περιεχόμενα αυτού του τύπου του βιβλίου pitch είναι:

    • περίληψη των κυριότερων σημείων

    • Επισκόπηση της βιομηχανίας

    • Προϊόντα και υπηρεσίες της εταιρείας

    • Εταιρική θέση στην αγορά της

    • Τύποι πελατών

    • Ευκαιρίες για ανάπτυξη

    • Ιστορική και προβλεπόμενη ανάπτυξη

  • Μάρκετινγκ τραπεζικών επενδύσεων. Ένα βιβλίο προώθησης περιγράφει τις προσφορές κινητών αξιών που μια τράπεζα επενδύσεων ολοκλήρωσε με επιτυχία στο παρελθόν. Έχει σχεδιαστεί για την πώληση των υπηρεσιών της εταιρείας σε έναν υποψήφιο πελάτη που θέλει να συγκεντρώσει κεφάλαια ή να διατεθεί προς πώληση. Το pitch book είναι ένα κρίσιμο εργαλείο στην επενδυτική τραπεζική αρένα, όπου οι τραπεζίτες πρέπει να διαφοροποιηθούν από τους ανταγωνιστές τους. Δεδομένου του αυξημένου επιπέδου ανταγωνισμού για την εξασφάλιση πελατών και των τεράστιων χρεώσεων που μπορούν ενδεχομένως να συγκεντρωθούν από έναν μόνο πελάτη, αξίζει την προσπάθεια να προσαρμόσουμε σε μεγάλο βαθμό ένα βιβλίο προώθησης για κάθε παραλήπτη. Αυτές οι τροποποιήσεις περιλαμβάνουν συνήθως μια συζήτηση για την αποτίμηση που τοποθετεί ο επενδυτικός τραπεζίτης στον υποψήφιο πελάτη (υποθέτοντας ότι ο πελάτης θέλει να διατεθεί προς πώληση), μια ανάλυση της βιομηχανίας του πελάτη, μια λίστα με πιθανούς αγοραστές,και τα βιογραφικά των τραπεζιτών που θα ανατεθούν στον πελάτη.

Κάθε βιβλίο προώθησης είναι ένα εργαλείο μάρκετινγκ. Εκείνοι που χρησιμοποιούνται για να παρουσιάσουν μια συμφωνία σε έναν πραγματικό επενδυτή θα πρέπει να υποστηρίζονται με αυστηρή ανάλυση, εάν μόνο επειδή ο επενδυτής πιθανότατα θα θέλει να δει την ανάλυση. Από την άλλη πλευρά, ένα βιβλίο προώθησης που εκδίδεται από μια τράπεζα επενδύσεων δεν υποστηρίζεται συνήθως με πολλές λεπτομέρειες, καθώς έχει σχεδιαστεί μόνο για να τραβήξει την προσοχή ενός υποψήφιου πελάτη.