Η αναβαλλόμενη υποχρέωση φόρου εισοδήματος προκύπτει όταν τα έσοδα από βιβλία υπερβαίνουν το φορολογητέο εισόδημα. Όταν συμβαίνει αυτό, μια επιχείρηση αναγνωρίζει μια αναβαλλόμενη φορολογική υποχρέωση, η οποία βασίζεται στον αναμενόμενο φορολογικό συντελεστή πολλαπλασιασμένο επί τη διαφορά μεταξύ αυτών των δύο τύπων εισοδήματος. Μπορεί να χρειαστεί λίγος χρόνος πριν από την πληρωμή αυτής της φορολογικής υποχρέωσης, ανάλογα με το βαθμό στον οποίο η φορολογική οντότητα έχει αναβάλει την υποχρέωση. Στο μεταξύ, η ευθύνη εμφανίζεται στον ισολογισμό του οργανισμού.
Ο λόγος για τον οποίο προκύπτει αναβαλλόμενη υποχρέωση είναι ότι οι φορολογικοί νόμοι διαφέρουν σε ορισμένες απόψεις από το ισχύον λογιστικό πλαίσιο (όπως το GAAP ή τα ΔΠΧΠ). Για παράδειγμα, οι φορολογικοί νόμοι ενδέχεται να επιτρέπουν την ταχύτερη αναγνώριση του κόστους απόσβεσης, ενώ το GAAP μπορεί να επιτρέψει μια πιο καθυστερημένη περίοδο αναγνώρισης. Αυτό σημαίνει ότι μια οικονομική οντότητα μπορεί να αναγνωρίσει υψηλότερο εισόδημα στις οικονομικές της καταστάσεις από ότι στη φορολογική της δήλωση. Μια υποχρέωση φόρου εισοδήματος πρέπει να αναγνωρίζεται στη διαφορά. Καθώς η επιχείρηση αναγνωρίζει σταδιακά την απόσβεση στις οικονομικές της καταστάσεις, η υποχρέωση μειώνεται σε μέγεθος και τελικά εξαφανίζεται όταν όλες οι αποσβέσεις έχουν αναγνωριστεί.
